El modelo estocástico Log-Normal con parámetros variables. Aplicación a la modelización del subyacente cotizado Ferrovial

Abstract

[ES] En este Trabajo Final de Máster (TFM), se estudiará una versión avanzada del Modelo Estocástico Log-Normal, basado en un proceso estocástico denominado Movimiento Browniano Geométrico, para una acción de la compañía Ferrovial en un período diario de longitud adecuada con el objetivo de realizar predicciones para el valor de la acción. El Modelo de Log-Normal atiende a modelos estocásticos de un factor, quedando éstos representados por una Ecuación Diferencial Estocástica (EDE) de tipo Itô que contiene en su formulación la tendencia y la volatilidad del subyacente financiero. Previamente a la aplicación del modelo en necesario estimar sus parámetros. Para lo que se aplicarán técnicas estadísticas en el contexto de las EDEs tipo Itô. Una vez estimados los parámetros se llevará a cabo la validación del modelo. Esto se realizará mediante diversas medidas de bondad de ajuste tales como, el Error Cuadrático Medio y el Error Porcentual Absoluto Medio. Para finalizar, se mostrarán a través de gráficos y mediante valores numéricos los cálculos de las estimaciones puntuales (función media) y por intervalos de confianza al 95%, que constituirán las predicciones del modelo la compañía Ferrovial.