El rol financiero de las empresas automotrices frente a las calificaciones ESG

[ES] En un entorno empresarial cada vez más influenciado por criterios de sostenibilidad, el sector automotriz atraviesa el reto de equilibrar su desempeño financiero con las crecientes requerimientos y exigencias en materia Ambiental, Social y de Gobernanza (ESG). Entender cómo interactúan estos criterios resulta clave para evaluar la solidez y proyección de las empresas que lo integran. A partir del análisis de datos financieros y sostenibles (ESG) de 430 empresas automotrices y de auto partes a nivel mundial, durante el periodo 2013-2024, fue posible reconocer relaciones significativas que contribuyeron a una evaluación más precisa de sostenibilidad financiera. La información fue recopilada a través de la base de datos de Bloomberg, considerando variables ESG y razones financieras agrupadas en indicadores de liquidez, rentabilidad, endeudamiento y solvencia. El método estadístico incluyó modelos Logit, Programación por Metas y Rough Sets, permitiendo establecer rangos de desempeño y segmentaciones significativas. Uno de los principales hallazgos muestra que la relación entre los indicadores ESG y la sostenibilidad financiera no es uniforme, lo que sugiere la necesidad de examinar estos factores de forma integrada y contextual. Asimismo, se comprobó que ciertas variables financieras tienen mayor influencia en la estabilidad a largo plazo, independientemente de los puntajes ESG. Los resultados proporcionan herramientas para mejorar la toma de decisiones empresariales, así como contribuciones metodológicas útiles para futuras investigaciones. La propuesta de un semáforo de sostenibilidad financiera permite visualizar los niveles de riesgo y desempeño de forma clara, facilitando la comprensión integral de la salud organizacional en un sector clave para la economía global.

[CA] En un entorn empresarial cada vegada més influenciat per criteris de sostenibilitat, el sector automobilístic afronta el repte d’equilibrar el seu rendiment financer amb els requeriments i les exigències creixents en matèria ambiental, social i de governança (ESG). Entendre com interactuen aquests criteris és clau per avaluar la solidesa i la projecció de les empreses que el conformen. A partir de l’anàlisi de dades financeres i de sostenibilitat (ESG) de 430 empreses automobilístiques i d’autoparts a escala mundial, durant el període 2013-2024, es van poder identificar relacions significatives que van contribuir a una avaluació més precisa de la sostenibilitat financera. La informació es va recopilar mitjançant la base de dades de Bloomberg, considerant variables ESG i ràtios financeres agrupades en indicadors de liquiditat, rendibilitat, endeutament i solvència. El mètode estadístic va incloure models Logit, Programació per Metes i Rough Sets, cosa que va permetre establir rangs de rendiment i segmentacions significatives. Un dels principals resultats mostra que la relació entre els indicadors ESG i la sostenibilitat financera no és uniforme, fet que suggereix la necessitat d’examinar aquests factors de manera integrada i contextual. Així mateix, es va comprovar que determinades variables financeres tenen una influència més gran en l’estabilitat a llarg termini, independentment de les puntuacions ESG. Els resultats aporten eines per millorar la presa de decisions empresarials, així com contribucions metodològiques útils per a futures investigacions. La proposta d’un semàfor de sostenibilitat financera permet visualitzar els nivells de risc i rendiment de manera clara, i facilita una comprensió integral de la salut organitzacional en un sector clau per a l’economia global.

[EN] In a business environment increasingly influenced by sustainability criteria, the automotive sector faces the challenge of balancing its financial performance with growing Environmental, Social, and Governance (ESG) requirements and demands. Understanding how these criteria interact is key to assessing the strength and future prospects of the companies within it. By analyzing financial and sustainable growth (ESG) data from 430 automotive and auto parts companies worldwide, spanning the period 2013-2024, significant relationships were identified that contributed to a more accurate assessment of financial sustainability. The information was compiled through the Bloomberg database, considering ESG variables and financial ratios grouped into indicators of liquidity, profitability, debt, and solvency. The statistical method included Logit, Goal Programming, and Rough Set models, allowing for the establishment of performance ranges and meaningful segmentations. One of the key findings shows that the relationship between ESG indicators and financial sustainability is not uniform, suggesting the need to examine these factors in an integrated and contextual manner. Also, it was found that certain financial variables have a greater influence on long-term stability, regardless of ESG scores. The results provide tools for improving business decision-making, as well as useful methodological contributions for future research. The proposed financial sustainability traffic light allows for a clear visualization of risk and performance levels, facilitating a comprehensive understanding of organizational health in a key sector of the global economy.